Le PDG de Lite-on s’attend à ce que la pénurie de puces s’atténue au 2S22

La pénurie de la chaîne d’approvisionnement n’a connu aucun soulagement en 2021, en particulier lorsqu’elle est entrée dans la saison de pointe électronique traditionnelle du troisième trimestre. La demande du marché a augmenté, mais pas la capacité de production globale.

Bien qu’un écart inégal dans l’approvisionnement en composants soit apparu, l’inventaire de certains composants a considérablement augmenté; cependant, la capacité de production clé de la fonderie de plaquettes pour les processus matures tels que le 28 nm ne peut pas être augmentée.

La véritable pénurie concerne l’offre de puces semi-conductrices, qui est bloquée et difficile à résoudre rapidement. En fait, la pénurie globale de la chaîne d’approvisionnement s’aggrave et devient de plus en plus grave au lieu de s’améliorer.

La pandémie de COVID-19 a entraîné beaucoup de préparation précoce du matériel, à partir de fin 2020. À l’époque, je n’étais pas préoccupé par la pénurie de matériel, mais maintenant la plupart des matériaux préparés ont déjà été utilisés.

Du point de vue des applications de terminaux, la pénurie de matériel la plus grave au premier trimestre concernait les ordinateurs portables (NB). Au deuxième trimestre, c’était dans le domaine des communications en réseau. Maintenant, la pénurie de matériaux pour l’utilisation des voitures au troisième trimestre a entraîné une énorme suspension de la production. De plus, il a été particulièrement difficile de trouver des matériaux au troisième trimestre.

Afin de garantir un approvisionnement stable et régulier en marchandises et la signature précoce de contrats à long terme, les fournisseurs en amont doivent se préparer à étendre leur capacité de production plus tôt. Cette vague de pénurie de puces semi-conductrices devrait s’atténuer au second semestre 2022.

L’augmentation des achats au Nouveau-Brunswick provoquée par l’économie au foyer devrait se poursuivre, car la demande de bureaux hybrides résultant de la nouvelle norme établie pendant la pandémie se poursuivra jusqu’en 2022.

La pandémie se poursuit en Asie du Sud-Est, car les avantages de la demande différée restent à voir

Notre objectif initial était de contrôler l’écart de matière à moins de 5%. Actuellement, il peut encore dépasser cette fourchette, mais nous travaillons dur pour réduire l’écart d’approvisionnement.

Pourtant, il a également été observé que la pénurie de matériaux est devenue si grave que certains constructeurs automobiles ont dû suspendre la production. Les perspectives pour le second semestre seront-elles revues à la baisse en raison de la pénurie ? Pour l’instant, cela reste à voir; cependant, le troisième trimestre surpassera le deuxième trimestre, mais pourrait ne pas être aussi optimiste qu’initialement prévu.

Par le passé, les pics d’exploitation se situaient principalement au troisième trimestre. Mais en raison de la pénurie de matériaux, le pic en 2021 sera probablement au quatrième trimestre. Ceci est principalement attribué à deux facteurs. Premièrement, la pénurie a entraîné le report des expéditions des bons de commande et de la demande. Deuxièmement, les vacances du nouvel an lunaire tomberont fin janvier 2022. Afin d’éviter les pénuries de main-d’œuvre et de matériel, les clients en aval prépareront des matériaux supplémentaires un mois à l’avance, ce qui sera le quatrième trimestre de 2021. Cela pourrait causer ce qui est généralement un trimestre lent pour ne pas être si lent en 2021.

Le marché de l’utilisation des voitures, qui avait les attentes les plus élevées du marché, a subi des révisions de commandes à court terme des clients en raison de la pénurie de matériaux et de la résurgence soudaine de la pandémie en Asie du Sud-Est (SEA) au second semestre. La pénurie de marchandises au troisième trimestre s’est aggravée et est dans une certaine mesure liée à la pandémie en ASE.

L’offre restreinte d’emballages et de tests dorsaux en Malaisie et la pénurie d’unités de microcontrôleur (MCU) ont provoqué une éviction mutuelle. La capacité de production peut n’être que de 30 à 40 % et les marchandises sont confrontées à un goulot d’étranglement dans les ports. La pénurie du second semestre de cette année devrait durer jusqu’en 2022.

Bien que la demande au second semestre devrait être différée, la capacité de production pertinente sera probablement rétablie une fois la pandémie apaisée, ce qui devrait se produire au quatrième trimestre, mais nous ne pouvons pas exclure la possibilité d’un ralentissement d’autres facteurs externes. demande du marché. Même si cela devrait réduire le taux de report au quatrième trimestre, nous devrions tout de même rester prudents. Il ne faut pas être trop optimiste quant au fait que la demande du troisième trimestre sera reportée au quatrième trimestre pour éviter d’avoir des stocks de matières trop élevés.

La pénurie de matériaux aura probablement un impact sur les revenus, mais notre vision de la croissance des bénéfices n’a pas changé. De plus, la pénurie de matériaux peut augmenter la marge bénéficiaire brute, car nous allouerons des ressources à des produits à plus haut profit et procéderons activement à l’optimisation des produits.

Même si les taux d’utilisation peuvent diminuer, les coûts de recrutement de la main-d’œuvre diminueront également ; les coûts de main-d’œuvre sont particulièrement élevés lorsque les conditions du marché sont bonnes. En raison de la pénurie de matériaux et de main-d’œuvre, les opérations réviseront leur allocation de ressources et ne poursuivront plus la croissance des revenus. Au lieu de cela, la croissance de la marge bénéficiaire brute sera supérieure à la croissance des revenus.

Concernant les perspectives pour le second semestre, elles restent inchangées par rapport à notre objectif initial. Si la situation matérielle s’améliore, le plus grand avantage sera la capacité de production. Cela pourrait générer une opportunité de croissance continue de la marge bénéficiaire brute.

L’optoélectronique et les applications cloud se développent régulièrement, la croissance future de l’utilisation de la voiture est prometteuse

Malgré l’incertitude générale, le potentiel de croissance de l’optoélectronique et des applications de produits cloud au second semestre devrait dépasser les deux chiffres. En effet, la valeur B/B de l’optoélectronique devrait être de 1,7 à 1,8 fois celle du premier semestre 2021. Bien qu’en baisse par rapport au premier semestre de l’année, elle se situe toujours à un niveau élevé. Les principaux moteurs résidaient dans la forte demande de coupleurs optiques et de produits semi-conducteurs optoélectroniques. En conséquence, il y a eu une augmentation de 20 à 30 % des prix en février/mars 2021. À cette époque, on pensait que la surréservation sur le marché en était la cause. En le regardant maintenant, il est confirmé qu’il y a eu surréservation. Le marché est redevenu rationnel au cours des deuxième et troisième trimestres.

Quant à l’infrarouge (IR), la capacité de production a augmenté de 50 % en 2021. Même si la capacité de production a augmenté, l’offre d’IR est toujours restreinte.

En termes de cloud, la croissance est venue des nouveaux produits entrés en production de masse au second semestre. Cela peut entraîner un taux de croissance supérieur à la moyenne du marché.

Bien que l’industrie des serveurs ait également été touchée par la pénurie de matériel au deuxième trimestre, la pénurie de matériel pour les applications cloud a été maîtrisée. Au lieu de cela, récemment, la pénurie de matériaux sur le marché de l’utilisation de voitures a le plus souffert.

Lite-On parie sur la croissance du marché des voitures légères

De plus, nous prévoyons une croissance énorme du marché des voitures légères à l’avenir. La croissance proviendra du statut d’approvisionnement de Lite-On dans l’industrie passant du niveau 1 au niveau 2 ou 3. Du point de vue du client final, dans le passé, ils s’occupaient eux-mêmes des modules thermiques d’éclairage automobile. Cependant, avec l’évolution des ressources avec le développement d’applications de phares intelligents, les niveaux 1 à 3 doivent désormais tous sous-traiter.

Le niveau 1 est une carte mère unique et le niveau 2 est avec un module thermique, ce qui peut augmenter le prix de vente moyen (ASP) de 30%. Une fois arrivé au niveau 3, il s’agit d’un produit semi-fini complet, ce qui augmente encore la valeur ajoutée du produit.

En 2021, le chiffre d’affaires estimé des produits à usage automobile devrait dépasser 10 milliards de dollars NT, soit environ 7 % du chiffre d’affaires global. Cela comprend l’éclairage de la voiture/les lumières de la voiture, les lentilles/composants optiques de la voiture, l’alimentation de la voiture et les pièces internes des tableaux de bord de la voiture. Ce nombre devrait atteindre jusqu’à 15 % en 2023.

En ce qui concerne l’implantation d’usines et l’investissement en SEA, nous installons des usines en Thaïlande et au Vietnam. Le premier se concentrera sur les produits optoélectroniques et le second se concentrera sur les communications en réseau et les produits de consommation.

L’usine en Thaïlande a été durement touchée par la pandémie en mai et juin. Bien que la production n’ait pas été suspendue, il y avait toujours une pénurie de main-d’œuvre en raison de l’isolement de certains employés et d’une pénurie de tests COVID-19 rapides. L’usine fonctionne actuellement normalement.

Au Vietnam, la pandémie a été la plus grave dans le sud à Ho Chi Minh-Ville. L’usine vietnamienne de Lite-On est située dans la région nord, et les matériaux sont préparés et transportés depuis la Chine, et non pas achetés localement. En conséquence, l’impact a été limité.

La phase 2 de l’agrandissement de l’usine au Vietnam est encore en phase de discussion. Nous prévoyons de commencer la construction en 2022. L’achèvement et le début des opérations sont attendus en 2023. Les routeurs et commutateurs initialement produits en Chine peuvent être déplacés vers l’usine vietnamienne, les taxes et les coûts de production étant les principales raisons de ce changement.

Du côté des logiciels, nous prévoyons d’établir un centre de recherche et développement (R&D) de logiciels dans le sud de Taïwan au cours du second semestre 2021. L’investissement se concentrera sur le développement de logiciels pour l’électronique automobile, le cloud et la 5G.

Nous prévoyons également de renforcer nos investissements en R&D. Les dépenses de R&D sur chiffre d’affaires représentaient à l’origine 3 % et passeront de 4 à 5 %. Nous travaillerons avec les fabricants pour élargir conjointement notre part de marché.

(Note de l’éditeur : Anson Chiu s’est joint à Lite-On en 1987. Il a été chef des achats et chef de l’unité commerciale PC/NB. Alors qu’il travaillait dans la filiale américaine de Lite-On, il était responsable de l’expansion de l’activité de cloud computing. En 2016, Chiu a été nommé directeur général du groupe d’activités conversion d’énergie. En 2018, il a été promu PDG du groupe d’activités de conversion de puissance, ainsi que de devenir responsable de l’unité commerciale Internet des objets en 2020. En juillet 2020, Chiu a été promu PDG de Lite-On Technology.)